Торговые платформы в мире биржевого трейдинга

В мире биржевого трейдинга существует достаточное количество торговых платформ. Большинству начинающих трейдеров приходилось или использовать в своей работе или по крайней мере слышать о таких платформах как Grey Box, Blackwood, Strategy Desk (Ameritrade), Sterling Trader,  Light Speed, Thinkorswim и торговых других платформах.
Надо отметить, что, на ряду с конкурентными условиями по комиссии, торговая платформа часто является одним из основных факторов для привлечения трейдеров. Крупный он–лайн брокер вкладывает собственные средства  в разработку программного обеспечения и проводит рекламную кампанию, чтобы поддержать интерес новичков к своему сайту и своей торговой платформе. Бывает также, что брокер, у которго уже есть собственная торговая платформа, покупает конкурирующий продукт, как это было, например, когда Америтрейд купил права на Thinkorswim. При этом в тоже время в арсенале Америтрейда (TD AMERITRADE) уже был целый букет великолепных собственных торговых платформ, таких как Strategy Desk, Command Center и ряд браузерных приложений для трейдеров:  Pattern Matcher, Quote Scope, Market Motion Detector, Partner Tools...

Универсальный торговый счет

Далеко не все брокеры предлагают своим трейдерам универсальные торговые счета и программное обеспечение, которое дает трейдеру возможность работать одновременно на рынках акций, фьючерсов и форекс. На самом деле, таких брокеров единицы. Не так много в мире и универсальных торговых платформ. Однако они есть. К ним можно отнетси тот же Thinkorswim, например.
Среди он–лайн брокеров, которые активно развивают собственные программные разработки для тредеров, помимо Америтрейд, можно отметить компанию Interactive Brokers(Interactive Brokers Group, LLC). Эта компания предлагает своим трейдерам универсальный торговый счет для трейдинга Forex, акциями, фьючерсами и опционами. Однако ни Америтрейд ни Интерактив Брокерс не использются профессиональными трейдерами, работающими в индустрии проптрейдинга. Счета у этих брокеров в основном открывают или новички  или трейдеры, желающие воспользоваться определенными возможностями этих компаний. Например, даже мини-реальный счет в ТД Америтрейд (от 2000 usd) позоляет Вам получить доступ к целому ряду программных продуктов, которые действительно могут быть полезными. Это и тот же реальный терминал Thinkorswim, который используют для анализа рынков, опционных стратегий, получения потоковых новостей, включая потоковое видео CNBC и даже для обучения. Сюда же относим возможность  для трейдеров АМЕРИТРЕЙД бесплатно подключаться к торгово–аналитической платформе Quote Tracker (QuoteTracker is free, FULLY REGISTERED, for all funded TD AMERITRADE Accounts) и к сканерам для отбора акций Trade–Ideas (The Trade–Ideas Robot for TD AMERITRADE).То есть для своих клиентов Америтрейд покупает передовые разработки в мире он–лайн трейдинга.

Категории брокеров – discaunt и direct brokers

Однако ни Америтрейд, ни Интерактив Брокерc не являются директ–брокерами. Это он–лайн или diskaunt brokers. Сюда же относятся такие компании как TradeKing, Scottrade, Firstrade, OptionsXpress, Muriel Siebert, WallStreet, SogoInvest. Это посредники, они честно зарабатывают на разнице, принимая заказы от своих клиентов и добавляя пару копеек.  Схема примерно такова.
Он–лайн брокер,  получив Вашу заявку на покупку акции, пытается первым делом продать ее другой брокерской фирме. Эта схема называется payment for order flow. Другими словами они даже не покупают саму акцию для Вас. Если у них не получается продать Вашу заявку другому брокеру, то они обращаются к маркет–мейкеру.Маркет–мейкер через свой процессинговый центр проверяет есть ли у него в запасе акции этой компании и если есть, то достаточное ли их количество, чтобы исполнить этот заказ.  Если акций нет или их недостаточное количество, то ММ обращается на свой Trading Desk. То есть к своему трейдеру, который собственно и покупает акцию, а затем уже продает ее Вам, добавив при этом свою комиссию. Также нужно понимать, что брокерская компания зарабатывает именно на трейдинге, а не только на комиссии. То есть они ищут заказанную Вами акцию по более низкой цене и продают ее Вам же, но уже дороже.

Профессиональные торговые платформы

С другой стороны, в мире профессионального трейдинга, используются торговые платформы, которые предоставляют так называемые директ–брокеры (DAB – direct access broker). В этом случае идет работа без посредников и по первой цене. К особенностям таких платформ можно отнести прежде всего то, что за этот софт уже необходимо платить. Приведем сравнительную таблицу стоимости нескольких торговых платформ:

Также можно отметить, что все торговые платформы такого типа обладают достаточно слабым набором встроенных индикаторов. Новичков это раздражает, но по мере роста профессионализма становится очевидным – индикаторы действительно не нужны. Большинство профессиональных проптрейдеров используют в своей работе минимальный набор идикаторов. Это может быть один или несколько мувингов  (Moving Average – MA, EMA, мувинг, скользящая средняя), стохастик и объем. Иногда используется также индикатор Bollinger Bands. Все эти индикаторы есть в графическом пакете любой программы. Если же Вы хотите построить свой трейдинг на базе стратегии, которая требует использования дополнительных индикаторов или программирования собвственных индикаторов, то прийдется платить за подключение программных модулей, которые имеют такие встроенные возможности. Это, например, может быть программа E–Signal.

Основные возможности и особенности профессиональных торговых платформ для интрадей трейдинга акциями.
• 1. Обеспечение прямого доступа к свободной торговле акциями, с использованием NASDAQ, NYSE и AMEX посредством электронных коммуникационных сетей ECN, маркет–мейкеров и бирж.
• 2. Возможность ввода ордеров, получения информации по Level I и Level II, видение полной информации как о собственной позиции, так и по ордерам маркет–мейкеров, крупных игроков рынка и брокерских фирм.
• 3. Предоставление полного и детального отчета по Вашему торговому счету и деталям торговли, торговой информации по ECN и движущим силам рынка.
• 4. Администратор – системы имеют встроенное окно сообщений для обмена информацией со службой технической поддержки в режиме реального времени.
• 5. Стабильность, минимальные требования к скорости интернета.
• 6. Самые необходимые индикаторы технического анализа.
• 7. Понятное и легко читаемое окно котировок второго уровня Level II с возможностью быстро и просто отправлять ордера разных типов.
• 8. Информативное окно наблюдения за открытыми позициями.
• 9. Просмотр выполненных, отмененных или неактивных ордеров.
• 10. Возможность создавать и настраивать список отслеживаемых акций, отображающий множество показателей.
• 11. Функция торговли "корзинами" (Basket trading).
• 12. Удобная и обширная система фильтров и гибкая система настроек программы.

Мы зарабатываем трейдингом – www.profitmania.com.ua